本文来自微信公众号“镁客网”，【作者】jh。
二线晶圆厂，腾不出产线。
今天，“台积电断供大陆市场7nm及以下AI芯片”的消息，引起了多方关注。
据集微网从多个消息源获悉的消息，台积电已经向目前所有中国大陆AI芯片客户发送了正式电子邮件，宣布自11月11日起，将暂停向中国大陆AI/GPU客户供应所有7nm及更先进工艺的芯片。
消息一出，多家AI芯片的股价开始出现反应，例如“AI芯片第一股”寒武纪，午后下跌近10%。而光刻机等板块反倒迎来了大涨。
有媒体向台积电求证，官方给出的回应称“不评论市场传闻。台积电作为一家守法的公司，一向致力于遵循所有可适用的法令与法规，包括可适用之出口管制法规。”
不过在特朗普赢得总统大选的背景下，美国对华先进关键技术的缩紧只是时间问题，尤其是半导体、AI这类相对敏感的行业，早已经受到地缘政治的影响。
值得注意的是，刚刚创造历史新高的中芯国际，同样出现了股价下滑的情况。如果中芯国际接不住“泼天的流量”，那么国产AI芯片依然要为代工发愁。
AI竞赛升级，先从代工开始
由于台积电总体方面没有给出具体的“断供通知”，因此目前网上的传闻大多是来自行业内部传出的零碎消息。
结合《集微网》以及《财经》的报道，我们可以大致归纳出一个时间线：
11月初，有知情人士向《财经》爆料，美国商务部已经给台积电总部发文，要求其自11月11日起切断与中国大陆和中国澳门地区公司（不包括中国香港地区）的合作，禁止供应7nm及更先进制程的芯片（同时满足300m2面积以上）。此外，文件中还列出了多条禁止合作的要求，其中一条是所有涉及AI应用方面的芯片均不能供应。
另外在上周五，美国相关人士便已经赴台展开探讨，随后不断有大陆AI相关IC设计公司收到台积电邮件，甚至包括一些创业公司。
值得一提的是，美国商务部曾调查一起与华为相关的芯片出口“白手套事件”，国内一些IC设计公司被指控在台积电违规下单。
虽然这些企业都相继发文澄清与华为没有直接或间接的业务，但这起事件所涉及的大陆厂商，其所有wafer已被台积电尽数销毁，未来是否还能继续在台积电下单代工尚未可知。
总结下来，整个传闻有几个关键点：
1、台积电断供的是7nm以及更先进的AI/GPU芯片，类似寒武纪思元370等国产主流AI芯片，基本上都是处在7nm工艺这个节点。
有消息源强调300m2面积以上，这就明确了针对算力卡和GPU。
2、手机、汽车等芯片不在管辖范围内。而国内车企目前都在为了智驾打造自研AI芯片，这一部分是否会受到影响还不得而知。
3、台积电内部已有一张“黑名单”，未来国产IC设计公司都有可能一视同仁。
4、中国香港地区并不在断供范围内，虽然涉及AI应用方面的芯片均不能供应，但仍然留下了操作空间。
如果传闻属实，那么确实是美国商务部对华的一次针对性“封锁”。
AI芯片，带不动晶圆厂
就在今天早上，中芯国际刚刚发布了最新财报并召开了业绩说明，中芯国际第三季度营业收入再创历史新高。
不过和之前几个季度一样，中芯国际的营收大头依然以消费电子为主，电脑平板、互联与可穿戴、工业与汽车等领域的业务都出现了环比和同比下降的情况。同时中芯国际12英寸产能有所上升。
这说明中芯国际仍以成熟制程为主，而先进制程的增长仍需要一定时间，无论是技术还是产能，中芯国际7nm工艺很难给国产AI芯片提供帮助。
不仅是中芯国际，其他晶圆代工厂同样无法承接。
头部晶圆代工厂这边，三星和英特尔的日子都不太好过。这两家在先进制程上已经被台积电压着一头，而7nm以下的制程产线台积电拿下了90%的份额，剩下的被二线晶圆厂瓜分。
而其他专注于成熟晶圆代工的联电、格芯、世界先进、力积电等厂，目前受到了产能利用率最大化的影响，仍处在消化过剩库存的修正期。
而与消费电子与传统服务器市场相比，AI相关芯片的体量还是太小，并且这部分机遇早已经被台积电全部吃下，未来几年各晶圆厂都很难腾出新产线交给体量相对较小的AI相关芯片。
